[心得] 走進我的交易室-節錄資金管理方程式已回收
此書乃一好書，建議大家可以看看XD
小弟新手今年初因為這一小篇的啟發，從此投入了技術分析......XD
在近期也賺到了一些錢，甚至有一支在一個月內因為新手運小賺了一倍以上
(因為融資大開)
還有在板上不知道在哪裡看到這句話：
「沒有不能買的股票，只有不能買的價位！」
小弟受用無窮，請受小弟一謝！！
---
２％解決方案－防鯊魚
大部分帳戶中，嚴重的虧損非常搶眼。交易人檢視交易紀錄之後，通常會發現一筆可怕的
虧損，或者短短幾筆嚴重的虧損，造成很大的傷害。要是他們早點認賠，損失就會減輕許
多。交易人夢想著獲利，但當遇到賠錢交易，卻像車頭燈下的鹿一般動彈不得。他們需要
一些準則，告訴他們何時該逃離眼前的傷害，而不是等候和祈禱市場反轉。
單單有良好的市場分析，不能使你成為贏家，能找到好的交易，也不保證成功。除非你保
護好自己，不受鯊魚襲擊，否則做再多研究對你都沒好處。我看過交易人連賺二十、三十
、甚至五十筆交易，但最後還是賠錢。當你一直獲利，就很容易認為自己已摸清了這場競
賽。結果，一次災難性虧損，就吃掉所有利潤，並傷及你的淨值。所以，你需要用良好的
資金觀禮來驅逐鯊魚。
長期而言，良好的系統能帶給你優勢，但是市場充滿隨機事件，任何一筆交易都像在職硬
幣。優秀的交易人會期待年底時有利潤，但問他下一筆交易會不會賺錢，他會老實告訴你
說不知道。他只能下單停損，防止賠錢的交易商害帳戶。
技術面分析會協助你決定在哪裡下停損單，限制每股發生的損失，資金管理準則協助你保
護整個帳戶。最重要的一個準則，是限制任何一筆交易的損失只占帳戶很低的百分率。
限制任何一筆交易的損失，只占交易帳戶資金的２％。２％準則只適用於交易帳戶，他不
包括你的儲蓄、房屋淨值、退休帳戶，或者耶誕無息存款裡的錢。你的交易資本，是指你
分配用於交易的錢。這是你真正拿去冒險的資金，也就是你從事交易事業的淨值，包括帳
戶中的現金和相當於現今的資產，加上今天所有未軋平部位的市場價值。你的系統應該能
使你賺錢，而２％準則讓你在不可避免地賠損期之後，能夠存活下來。
假設你的帳戶有５０，０００美元，想買目前價格為２０美元的ＸＹＺ股票。你的獲利目
標訂在２６美元，停損點設在１８美元，那麼你可以買進多少ＸＹＺ的股票？５００００
美元的２％是１０００美元，這就是你可以接受的最大風險。以２０美元買進，將停損點
設在１８，表示你美股可以冒２美元的風險。將最大可接受風險除以每股風險，算出你能
買多少穀。１０００美元除以２美元，得到５００股，這是理論上的最大數字。但實務上
，你可以購買的股數較低，因為你必須支付手續費，而且要準備接受滑價（小弟編按：滑
價為最佳一檔買與賣之間的差額。你買要用２０元買，賣要用１９．９５元賣。），而所
有這些加起來都必須在２％的上限內。因此，這筆交易的上限是４００股，而不是５００
股。
...
...
-------
當然下面還有，就是告訴你隨著部位變大，2%的上限會調成1%，就是風險又降低了些。
還有就是當你的資產變多，可以投入的金額就變多這樣。我就不節錄了，怕違反著作。
分享給大家，小弟現在嚴設停損，不設停利，跌破月線出場。
這樣玩得還不錯，大家可以自行體會這篇，說不定能發展出自己的方式。
小弟要專心讀書了，但講很久了還是在炒股...該退役了QQ
若有錯字請見諒>"<
--
若將英文字母的先後順序轉換成數字
則有知識(knowledge)只得到 11+14+15+23+12+5+4+7+5 = 96分
有努力(hardwork) 也只有 8+1+18+4+23+15+18+11 = 98分
但有態度(attitude) 則得到 1+20+20+9+20+21+4+5 =100分
當然你也可以OGC四次得到相同結果
(OGC OGC OGC OGC) (15+7+3)*4 =100分
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc)
◆ From: 118.166.159.59
推
05/26 22:55, , 1F
05/26 22:55, 1F
推
05/26 23:00, , 2F
05/26 23:00, 2F
推
05/26 23:00, , 3F
05/26 23:00, 3F
→
05/26 23:05, , 4F
05/26 23:05, 4F
哦哦您誤會了，假設現在一支股票20元，停損為18元，這樣幅度是10%
這裡指的1%、2%是說「你的整個資金帳戶的錢的1%、2%」
就好像我現在有一千萬，2%是二十萬，所以我可以買進這一支股票10張，當他跌到18元
停損賣出，只損及我的資金的2%，但是這支股票跌了10%。
是這樣子地@@
※ 編輯: sdes6332 來自: 118.166.159.59 (05/26 23:13)
→
05/26 23:12, , 5F
05/26 23:12, 5F
推
05/26 23:13, , 6F
05/26 23:13, 6F
→
05/26 23:13, , 7F
05/26 23:13, 7F
→
05/26 23:15, , 8F
05/26 23:15, 8F
推
05/26 23:17, , 9F
05/26 23:17, 9F
這麼說是沒錯啦，反正一點點錢而已嘛xdd
這書後面還有一篇是說防食人魚，一支一支吃2%也是很可怕的，所以全部的股票風險
不要超過6%這樣。
※ 編輯: sdes6332 來自: 118.166.159.59 (05/26 23:20)
推
05/27 00:04, , 10F
05/27 00:04, 10F
推
05/27 00:37, , 11F
05/27 00:37, 11F
推
05/27 01:40, , 12F
05/27 01:40, 12F
推
05/27 02:16, , 13F
05/27 02:16, 13F
→
05/27 07:10, , 14F
05/27 07:10, 14F
→
05/27 07:11, , 15F
05/27 07:11, 15F
→
05/27 08:09, , 16F
05/27 08:09, 16F
推
05/27 08:23, , 17F
05/27 08:23, 17F
→
05/27 08:40, , 18F
05/27 08:40, 18F
推
05/27 09:57, , 19F
05/27 09:57, 19F
→
05/27 10:05, , 20F
05/27 10:05, 20F
→
05/27 18:22, , 21F
05/27 18:22, 21F